ש' שואל:חברה נרכשה ע״י בעלי מניות חדשים כדלקמן הון מניות לפי הערך הנקוב. בחברה יש הלוואת בעלים למוכר בסך של 2 מיליון ש״ח והם נקנו ע״י הקונה בזה ששילם למוכר סך של 200 אלף ש״ח. הפעולות שנרשמו הם כדלהלן: אצל המוכר העסקה הוצגה כהפסד הון בסך 1.8 מיליון ₪ ואלו אצל הקונה הוצגה כרכישה של הלוואת בעלים בעלות 200 אלף ש"ח. במאזן החברה לא בוצע כל שינוי. במשיכת הקונה את הלוואת הבעלים עד סכום 200 אלף זו תהיה משיכה רגילה, מעבר לסכום זה יוצג רווח הון כאשר העלות היא אפס והתמורה היא סכום המשיכה. האם השתלשלות הארועים וההצגה היא נכונה? והאם צריך לתת באור בדוח הכספי לעניין ומה לציין?
עו"ד רו"ח מאיר זריהן משיב:מכירת הלוואת בעלים בעסקה של מכירת מניות הנה עסקה הונית לכל דבר ועניין והטיפול החשבונאי והמיסוי שתואר על ידי השואל, הן מצד המוכר והן מצד הקונה, הנו טיפול נכון (פרט לכך שההשקעה לא אמורה להיות רשומה בטופס יא' שמיועד לנכסים ברי פחת בלבד).בביאורים הכספיים של החברה הקונה יש להתייחס לעסקה ככל עסקה הונית אחרת ולהציגה על פי הכללים החשבונאים המקובלים. בהתאם לכללים, יינתן גילוי בביאור ככל ומדובר בעסקה מהותית ביחס לעסקי החברה הקונה. היה ונדרש גילוי יש לציין בביאור פרטים עיקריים לגבי העסקה ולרבות, מהות העסקה, היקפה וכד'. תשומת הלב לסעיף 94א לפקודה שמתייחס למכירת הלוואה ביחד עם מניות.תשומת הלב גם להיבטי מע"מ שעלולים להילוות לעסקה, אם כי, הדעה הרווחת היא שמכירת הלוואת בעלים איננה חייבת במע"מ. כדי להימנע לחלוטין משאלות מסוג זה ניתן להפוך את הלוואת הבעלים להון עצמי לפני המכירה וכך להפוך את העסקה לעסקת מכירה של מניות בלבד (החיסרון בכך הוא שמאבדים את הגמישות הקיימת במשיכת ההלוואה לעומת הסרבול הקיים בהקטנת הון).אציין כי עסקה כמו זו המתוארת בשאלה, שבה התמורה המשולמת למוכר נמוכה מיתרת הלוואת הבעלים, מצביעה בד"כ על כך שהחברה הנמכרת היא חברה בקשיים בעלת גרעון בהון העצמי דהיינו, יש לה הפסדים שמכוסים ע"י הלוואת הבעלים. לחברה כזו מן הסתם ישנם בד"כ גם הפסדים מועברים לצורכי מס ועל כן יש לשים לב כי העברת השליטה עלולה לשלול מהחברה שמניותיה נמכרו את הזכות לקיזוז ההפסדים (פרשת בן ארי ש. סוכנות לביטוח (1968) בע"מ נ' פקיד שומה ירושלים 1 – ע"א 7387/06).
התשובה אינה מהווה תחליף לייעוץ משפטי ואין בה כדי להוות מענה לנסיבות מקרה קונקרטי או להביע עמדה ביחס למקרה מסוים.
